بررسی وضعیت بازارها، 14 اردیبهشت 1405

بررسی معاملات صندوق‌های طلا و نقره

روز یکشنبه ارزش معاملات صندوق‌های طلا به 25,146 میلیارد تومان رسید که نسبت به ارزش معاملات 31,518 میلیارد تومانی روز ‌‌شنبه، نشان از کاهش 20 درصدی داشت. در این روز، صندوق‌های مذکور رشد حدود 2 درصدی را ثبت کردند و معامله‌گران حقیقی 4,095 میلیارد تومان ورود پول را رقم زدند.

صندوق‌های عیار، طلا، کهربا، مثقال و رز ترنج برترین صندوق‌ها بر اساس ارزش معاملات بودند. گفتنی است، تراز نقدینگی حقیقی‌ها از ابتدای جنگ رمضان تا امروز، نشان از ورود 5.8 همت پول از صندوق‌های طلا دارد.

صندوق‌های نقره نیز با ارزش معاملات 2,218 میلیارد تومانی، رشد کمتر از 1 درصدی و ورود 437 میلیارد تومان پول حقیقی به ‌کار خود پایان دادند. ارزش معاملات نقره‌ای‌ها 29% کمتر از ارزش معاملات 3,115 میلیارد تومانی روز شنبه بود. 2 صندوق نقران و سیلور برترین صندوق‌ها بر اساس ارزش معاملات بودند. نرخ ارز این صندوق‌ها به بیش از 230 هزار تومان رسیده و میانگین حباب واقعی آنها بیش از 20% برآورد می‌شود.

بررسی معاملات صندوق‌های با درآمد ثابت

روز یکشنبه ارزش معاملات صندوق‌های بادرآمد ثابت به 26,662 میلیارد تومان رسید که نسبت به ارزش معاملات 40,171 میلیارد تومانی روز شنبه، حکایت از کاهش 33 درصدی داشت. تراز نقدینگی در این معاملات نشان از خروج 2,920 میلیارد تومان پول حقیقی داشت. طی 5 روز کاری گذشته 20.2 همت پول از صندوق‌های درآمد ثابت خارج شده و طبیعتا بواسطه تشدید انتظارات تورمی راهی صندوق‌های طلا و نقره و انواع گواهی‌های سپرده کالایی شده است.

صندوق‌های آوند، افران، یاقوت، پاسارگاد و کارا برترین صندوق‌ها از نظر ارزش معاملات بودند که بیشترین خروج پول را هم ثبت کردند. لازم به ذکر است که از زمان آغاز جنگ تاکنون رقمی بالغ بر 14.5 همت پول توسط معامله‌گران حقیقی وارد صندوق‌های درآمد ثابت شده است.

بررسی معاملات صندوق‌های مسکن

صندوق‌های سرمایه‌گذاری املاک و مستغلات در دومین روز بازگشایی پس از جنگ اخیر، با صفوف خرید سنگین به ارزش 2.4 همت و رشد 3 درصدی همراه شدند. در این روز ارزش معاملات این صندوق‌ها به 285 میلیارد تومان رسید و رقمی بالغ بر 160 میلیارد تومان ورود پول حقیقی ثبت شد.

در بین این صندوق‌ها، امین شهر با حباب مثبت نزدیک به 30 درصدی معامله شد. این صندوق مالک 6 هزار متر ساختمان اداری و تجاری در سعادت‌آباد و 11 هزار متر ساختمان مرکزی بانک شهر و درآمد اجاره مناسب سالانه 330 میلیارد تومان است. کلید به دلیل حباب منفی 7 درصدی، سنگین‌ترین صف تقاضا را داشت. پرتفوی این صندوق متشکل از ملک، صندوق فیکس‌اینکام و سهام شرکتهای ساختمانی است.

صندوق کاشانه اگرچه 10% زیر NAV معامله می‌شود اما از آنجا که کل دارایی‌هایش متمرکز بر صندوق فیکس است، گزینه جذابی برای خرید نیست. صندوق مالک آتیه با 8% حباب مثبت صف خرید بود. یک سوم پرتفوی این صندوق اختصاص به خرید ملک در کامرانیه یافته و مابقی نزد بانک صادرات سپرده شده است.

صندوق ارزش مسکن با NAV حدود 1,200 تومانی و قیمت 2,560 تومانی یکی از پرابهام‌ترین صندوق‌هاست. و در نهایت به دانیک می‌رسیم که نیمی از دارایی‌های خود را به ملک و نیمی دیگر به صندوق درآمد ثبات تخصیص داده است. 15% حباب منفی نشان از ازندگی این صندوق در سطوح فعلی دارد.

صندوق کاخ که اخیرا پذیره‌نویسی شده بود، روز گذشته با رشد بیش از 30 درصدی معاملات ثانویه خود را آغاز کرد. NAV این صندوق تازه‌وارد 1,050 تومان است و با توجه به قیمت تابلوی 1,340 تومانی باید گفت که کاخ از همان ابتدا با حباب 27 درصدی آغاز به کار کرده است ! (البته کل معاملات این صندوق باطل شد)

با توجه به محاسبات صورت گرفته، به نظر دو صندوق کلید و دانیک جزء جذاب‌ترین گزینه‌ها برای نوسان‌گیری باشند.

بررسی معاملات گواهی‌های سپرده در بورس کالا

روز ‌یکشنبه گواهی سپرده شمش طلا و گواهی سکه تمام بهار آزادی با رشد 2 تا 2.5 درصدی روبرو شدند. قیمت گواهی شمش طلا به 2 میلیون و 817 هزار تومان و گواهی سکه به 208 میلیون و 200 هزار تومان رسید.

گواهی شمش نقره پرعرضه‌تر از گواهی‌های طلا بود. این گواهی در بازار روز گذشته با رشد اندک 1 درصدی در سطوح 532 هزار تومانی قرار گرفت. حباب گواهی سپرده نقره نیز به بیش از 20% رسیده است !

گواهی سپرده مس کاتد با رشد جدی 5 درصدی روبرو شد و در همین راستا تا سطوح دو میلیون و 170 هزار تومانی پیشروی کرد. گواهی شمش روی نیز در وضعیتی مشابه با مس کاتد و حتی عجیب‌تر با رشد سنگین 7 درصدی کانال 500 هزار تومانی را در نوردید و در نهایت در سطوح 516 هزار تومانی به کار خود خاتمه داد.

گواهی سپرده قیر یکی از گزینه‌های پرنوسان این روزهاست که در معاملات روز یکشنبه با رشد سنگین 10 درصدی در سطوح 88 هزار تومان قرار گرفت. قیمت این گواهی 70% بالاتر از قیمت داخلی قیر و 10% کمتر از قیمت صادرات است.

گواهی سپرده گندله سنگ‌آهن کم‌حجم معامله می‌شود اما به هر جهت تحت تاثیر فضای مثبت بورس کالا، با رشد 1.5 درصدی به قیمت‌های بیش از 10 هزار تومان راه یافت.

میلگرد نیز با تثبیت در کانال 60 هزار تومانی و با تکمیل الگوی مثلث متقارن، با رشد بیش از 2 درصدی تا سطوح 65 هزار تومان پیشروی کرد. انتظار رشد میان‌مدت این گواهی را داریم و لذا هر افت قیمتی فرصت خرید خواهد بود.

و در پایان به گواهی سپرده وانت کرمان‌خودرو می‌رسیم. تشدید نگرانی‌ها‌ از بابت مشکل خودروسازان نسبت به تامین ورق خودرو از یکسو و از سوی دیگر رشد قیمت خودرو در بازار آزاد منجر به نوسانات جدی این گواهی شده است. در معاملات روز یکشنبه گواهی سپرده وانت کرمان‌خودرو با رشد غیرمنطقی 10 درصدی ضمن راهیابی به کانال 700 هزار تومانی تا سطوح 760 هزار تومانی قد کشید ... !!

نکته: خریداران این گواهی در صورت تمایل به دریافت خودرو از بورس کالا، علاوه بر پرداخت 10% مالیات بر ارزش افزوده، می‌بایست هزینه شماره‌گذاری و ... را پرداخت نمایند. در واقع بهای تمام‌‌شده خریداران این گواهی بیش از 8 میلیارد تومان برآورد می‌شود و این در شرایطی است که قیمت وانت T9 در بازار آزاد به مراتب پائین‌تر از نرخ این گواهی است و همین نکته بیانگر حباب جدی قیمت است.

تشدید انتظارات تورمی، تداوم رکود در فضای کسب‌وکار، عدم خوش‌بینی به حصول نتیجه مثبت از مذاکرات بین ایران و آمریکا و بازگشایی پروازها و واردات چمدانی برخی کالاهای دیجیتال و موبایل از مجموعه دلایلی است که منجر به انتظار برای رشد نرخ ارز و افزایش تقاضای سفته‌بازی در بازار گواهی‌های سپرده و همچنین صندوق‌های کالایی شده است ...

سر تیتر خبرهای سیاسی و اقتصادی – اخبار و شایعات بازار

* ترامپ اعلام کرد که «پروژه آزادی» برای اسکورت کشتی‌های گرفتار شده در تنگه هرمز از روز دوشنبه به وقت خاورمیانه آغاز خواهد شد. کاری که ما انجام خواهیم داد، یک اقدام بشردوستانه از سوی ایالات متحده و کشورهای خاورمیانه و به ویژه از سوی ایران است. اگر به هر نحوی در این فرآیند بشردوستانه دخالت شود، متأسفانه باید با آن دخالت به‌طور قهری برخورد کرد.

* ادعای اکسیوس: به گفته منابع، ایالات متحده روز یکشنبه در پاسخ به آخرین پیشنهاد مقامات ایرانی، پیش‌نویس اصلاح‌شده دیگری را برای توافق پایان جنگ ارسال کرد.

* نورالدین ‌الدغیر خبرنگار الجزیره: در مذاکرات ایران و آمریکا، آنچه در حال بررسی است، نه فقط تبادل پیشنهادها، بلکه جستجوی فرمول نهایی برای توافق چارچوبی بین تهران و واشنگتن است. هدف از تبادل پیامها از طریق میانجی پاکستانی، رسیدن به فرمول مورد توافق طرفین است. این تحرک دیپلماتیک، احتمال دستیابی به توافق را تقویت می‌کند.

* طبق گزارش وبسایت «فلایت رادار ۲۴»، فعالیت هواپیماهای نظامی آمریکا در منطقه غرب آسیا در بحبوحه تنش‌ها با ایران افزایش یافته است. این رسانه سوئدی گزارش داد که بیشترین هواپیمایی که در منطقه مستقر شده‌اند، هواپیماهای ترابری بوئینگ سی-۱۷ گلوبمستر ۳ هستند.

* سفیر ایران در پاکستان: پاکستان همچنان میانجی است و ایران هیچ‌تصمیمی دال بر تغییر طرف میانجی ندارد و ظاهرا طرف آمریکایی نیز موضع مشابهی دارد لذا اقدامات میانجی‌ها برای رد و بدل پیام‌ها در حال انجام است.

* رئیس کمیسیون اجتماعی مجلس: باتوجه به آسیب‌دیدن سفرۀ مردم ازنظر اقتصادی در جنگ تحمیلی، طرح افزایش مبلغ کالابرگ در نظر گرفته شده است. دولت پیشنهاد افزایش تا ۲ برابری را ارائه کرده که با توجه به محدودیت بودجه ممکن است ۵۰۰ هزار یا ۷۰۰ هزار تومان برای کالابرگ هر نفر اضافه شود.

* عبدالناصر همتی: اقدامات لازم برای واردات کالاهای اساسی انجام شده است.

* قیمت رسمی انواع روغن موتور به طور میانگین 30% افزایش یافت !