بهبود کلیدی ترین پارامتر بنیادی در «هرمز»

بورس24 : شرکت «فولاد هرمزگان جنوب» با نماد «هرمز» در بورس تهران با سرمایه اسمی 13 همتی تقریبا 21 هزار میلیارد تومان ارزش گذاری شده است. آخرین افزایش سرمایه شرکت در تاریخ 25 اسفند 1403 همزمان با تعویض پست مدیرعاملی در شرکت انجام شد و منبع این افزایش سرمایه 4.6 همتی نیز حساب سود انباشته بود. 
بدون شک، مهمترین تاثیر این رویداد، یعنی جابجایی مدیرعامل را می توان افزایش مهمترین درایور فاندامنتال بیزینس های تولیدی یعنی تناژ تولید شرکت دانست. بدین صورت که در اسکیل 11 ماهه 1403 یعنی یک ماه قبل از جابجایی پست، متوسط تولید ماهانه در «هرمز» برابر با 236.600 تن بود! 
اما در اسکیل 7 ماهه 1404 با احتساب تولید کلی 2.12 میلیون تن، متوسط تولید ماهانه در سطح 304 هزار تن محاسبه شده که خب! مبین رشد تقریبا 29% میانگین تولید ماهانه در بیزینس است. در ضمن، متوسط تولید ماهانه در دوره جاری نسبت به مدت مشابه نیز رشد تقریبا 10% را نشان می دهد. 
البته دیتای مربوط به محصول استراتژیک بیزینس یعنی اسلب یا همان تختال را نیز باید در نظر گرفت! در 7 ماهه 1404 تقریبا 900 هزار تن اسلب تولید کرده! که خب در قیاس با دوره مشابه یعنی 712 هزار تن، رشد 26% تناژ تولید این محصول را شاهد هستیم. 
 
در نیمه نخست 1404 عملکرد «هرمز» به سود خالص 1.51 همتی ختم شده است. توجه فرمایید که سود خالص دوره 12 ماهه 1403 برابر با 1.8 همت بوده و این یعنی شرکت توانسته در مدت 6 ماه، تقریبا 84% از سود خالص دوره قبل را کاور کند!! رویدادی که سیگنال پتانسیل بالای رشد سود در «هرمز» را مخابره می کند. 
در دوره 12 ماهه 1403 حاشیه سود خالص «هرمز» در سطح 6% محاسبه شده! اما در نیمه نخست 1404 حاشیه سود خالص به حوالی 7% نزدیک شده که خب! با وجود رشد سنگین هزینه ها و بهای تولید و .... نشان دهنده بهبود سودسازی در «هرمز» است. 
برای دوره 6 ماهه دوم 1404 رقم درآمدها در سطح 22.8 همت تارگت شده است. در نیمه نخست نیز 22.5 همت درآمد کسب کرده و بر همین اساس، احتمال پوشش این بودجه بالاست. بنابراین «هرمز» به احتمال زیاد در دوره جاری در اسکیل سالانه به درآمد 45 الی 46 همتی خواهد رسید. این رقم در دوره مشابه برابر با 30 همت بوده و این یعنی شرکت پتانسیل ثبت رشد حداقل 50% درآمدها را دارد.