تنها در یک فصل زمستان، توانسته از سود عملیاتی و خالص دوره ۱۲ ماهه قبل سبقت بگیرد! در سختترین شرایط سیاسی و جنگی کشور، رشد ۳۷۰۰٪ سود خالص را مخابره کرده و برآورد میشود در دوره جاری به ازای هر سهم ۱۰۰ تومان سود بسازد که این عدد با توجه به قیمت ۲۹۰ تومانی، پیبرای فوروارد کانال ۲ به سهم میدهد.
بورس24 : «صبا فولاد خلیج فارس» در صورت های مالی 3 ماهه زمستان 1404 یک سوپرگزارش به بازار بورس مخابره کرده و توانسته جامپ های سنگینی در مهمترین سرفصل های سودآوری گزارش کند.
رشد 3.3 برابری سودناخالص
در این مدت 3 ماهه، سرفصل سود خالص 237% رشد داشته و از 415 میلیارد تومان در دوره مشابه به بیش از 1.4 همت رسیده است. در نظر داشته باشید که کل سود ناخالص دوره قبل برابر با 1.8 همت بوده و شرکت توانسته تنها در یک فصل تقریبا 78% از کل سود ناخالص دوره قبل را کاور کند.
رشد جزئی هزینه های عمومی اداری
پوینت جذاب این گزارش، کنترل بسیار مطلوب هزینه های عمومی اداری در شرکت است. در حالیکه در بسیاری از شرکتهای بورسی در یک سال اخیر شاهد رشد های سه رقمی سنگین هزینه ها هستیم، تیم «فصبا» توانسته هزینه های عمومی اداری خود را تقریبا ثابت نگه دارد و رشد جزئی 6% را مخابره کرده است.
پرش سنگین سودعملیاتی: 2082%
به دنبال رشد درآمدها و همین کنترل اثربخش هزینه ها، سرفصل سود عملیاتی در سطح 982 میلیارد تومان گزارش شده که خب! نسبت به دوره مشابه رشد چشمگیر 2082% را ثبت کرده و البته از رقم سود عملیاتی در سال مالی قبل نیز سبقت گرفته! بدین صورت که سود عملیاتی سال قبل (دوره 12 ماه) برابر با 771 میلیارد تومان بوده و اکنون در یک فصل به سود عملیاتی 982 میلیاردی رسیده است!
یک فصل در مقابل یک سال
ماحصل عملکرد شرکت در زمستان 1404 به سود خالص 1.15 همتی ختم شده! این رقم در دوره 12 ماهه سال مالی قبل برابر با 661 میلیارد تومان بوده است و زمانیکه شرکت تمام سود خالص 12 ماهه قبل را در یک فصل کاور می کند، سیگنال بسیار قوی ای درباره پتانسیل درآمدی و سودسازی به بازار مخابره می کند!
پی بر ای فوروارد کانال 2
در زمستان در یکی از حساسترین برهه های اقتصادی و سیاسی کشور، به ازای هر سهم 23 تومان سود ساخته و در صورت تکرار این سناریو در سه فصل باقیمانده، سود هر سهم بین 90 تا 100 تومان برآورد می شود. با توجه به قیمت 290 تومانی، اگر سود هر سهم را 100 تومان در نظر بگیریم، پی بر ای فوروارد سهم در کانال 2 محاسبه می شود.
آنالیز نرخ فروش محصول اصلی و نرخ خرید ماده اولیه
نرخ فروش محصول اصلی در بازار داخل در زمستان 1404 به طور میانگین در سطح 17.7 میلیون تومان گزارش شده است. در اردیبهشت 1405 این نرخ به حوالی 25.2 میلیون تومان رسیده و بر همین اساس برآورد می شود که روند سودسازی شرکت ادامه دار باشد.
در مقابل، نرخ خرید ماده اولیه شرکت یعنی گندله تغییر جزئی داشته! بدین صورت که در اسکیل 4 ماهه ابتدایی دوره جاری، نرخ خرید به طور متوسط در سطح 10.1 میلیون تومان گزارش شده، حال آنکه در اردیبهشت به 11.3 میلیون تومان در هر تن رسیده است.
بنابراین تغییرات نرخ فروش محصول اصلی نسبت به نرخ خرید ماده اولیه به مراتب شدیدتر بوده و این امر سبب حفظ توان سودسازی شرکت می شود.
شایان ذکر است که «فصبا» با وجود شرایط جنگی کشور، در اسکیل 5 ماهه تقریبا 362 هزار تن محصول در بازارهای داخلی و صادراتی فروخته که نسبت به دوره مشابه رشد تقریبا 40% را نشان می دهد.
موجودی انبار
سهم اکنون به یک منطقه مقاومتی قوی رسیده و گزارش آذر ماه شرکت بسیار تعیین کننده خواهد بود. در نظر داشته باشید که بیزینس فروش فصلی نیز دارد و برای درک بهتر پتانسیل درآمدی باید به موجودی انبار شرکت دقت کرد. ورود به پس از شکست این ناحیه 290 تومان و تثبیت بالای 300 تومان، کم ریسک خواهد بود.
نظرات :
شما می توانید اولین نفری باشید که برای این مطلب نظر می دهید.