آنالیز گزارش جالبی که «فسبزوار» به بازار مخابره کرد

شرکت پارس فولاد سبزوار به‌منظور مدیریت و توسعه کارخانه‌های آهن اسفنجی، فولادسازی و ماشین ریخته‌گری با ظرفیت ۸۰۰ هزار تن در فاز اول در خردادماه  ۱۳۹۴ تاسیس و در اردیبهشت ۱۳۹۷ با حضور ریاست محترم جمهوری دولت دوازدهم راه‌اندازی و افتتاح گردید.

مواد اولیه موردنیاز جهت تولید محصولات شامل گندله و گاز هست که طبق استانداردهای موجود به ازای تولید هر واحد آهن اسفنجی1.4 واحد گندله و 300 مترمکعب گاز مصرف می‌شود. تأمین گندله موردنیاز شرکت عمدتاً از طریق بورس کالا انجام می‌گیرد و گاز مصرفی نیز از طریق شرکت ملی گاز تأمین می‌گردد.
با توجه به الزام وزارت صمت مبنی بر فروش کالاهای تولیدی شرکت در بورس کالا، فروش داخلی بر اساس کشف قیمت انجام‌شده در بورس کالا شده است و در صورت فروش غیر از بورس کالا مصوبات قیمتی کمیته فروش در هر مقطع زمانی مبنی بر تعیین دامنه قیمت فروش بر اساس شرایط بازار (عرضه و تقاضا) انجام خواهد گرفت. در این خصوص فروش داخلی به‌جز مواردی که در بورس کالا عرضه‌شده، سایر قیمت‌ها بر اساس مصوبه کمیته فروش، تعیین خواهد شد.
ازجمله رسیک های مهم شرکت رسیک نرخ ارز، ریسک قطعی گاز در فصول سرد سال، ریسک کیفیت محصول و ... است.

اهداف اصلی شرکت

• مشارکت در شرکت‌ها و طرح‌ها و واحدهای تولیدی و صنعتی،بازرگانی  و خدماتی مجاز و احداث کارخانجات و واحدهای صنعتی و فعالیت در امور مجازدرداخل وخارج کشور.
• مشارکت با شرکت های داخلی یا خارجی و پیمانکاری اکتشاف و استخراج معادن به غیر از نفت و گاز برای شرکت های داخلی یا خارجی
• خرید و فروش کالا های مجاز و انجام عملیات بازرگانی مرتبط با موضوع شرکت در داخل و خارج کشور             

ارزش بازار شرکت پارس فولاد سبزوار به 17 همت (17 هزار میلیارد تومان) رسیده است. نسبت پی بر ای سهم در حال حاضر 4.78 است. اگر فروش خوب شرکت تداوم داشته باشد نسبت پی بر ای آینده‌نگر سهم به محدوده 4 می رسد.بازدهی سهم از سال 1401 در حدود 62 درصد و از سال 1402 حدود 53 درصد است.

شرکت در آخرین مجمع عمومی سالانه خود 90 درصد سود ساخته‌شده را تقسیم کرده است. اگر سیاست تقسیم سود شرکت پابرجا باشد می‌تواند در مجمع عادی پیش رو 800 تومان سود تقسیم کند که باعث تعدیل نسبت پی بر ای شرکت می‌شود.

شرکت پارس فولاد سبزوار در نه‌ماهه منتهی به شهریور 1402 به درآمد عملیاتی 6455 میلیارد تومان رسید در حالیکه این رقم برای دوره مشابه سال گذشته 4048 میلیارد تومان بوده است که رشد 60 درصدی را نشان می‌دهد.

مقدار فروش آهن اسفنجی در 9 ماهه منتهی به شهریور 1402 در حدود 518 هزار تن بوده در حالیکه این رقم برای مدت مشابه سال 1401 حدود 436 هزار تن بوده است.

نرخ فروش آهن اسفنجی فسبزوار در 9 ماهه 1401 حدود 92000 ریال به ازای هر کیلوگرم آهن اسفنجی بوده. برای 9 ماهه سال جاری این نرخ به 124000 رسید.

عمده دلیل رشد سودآوری شرکت رشد دو پارامتر فوق یعنی مقدار فروش و نرخ فروش می‌باشد.حاشیه سود ناخالص در تابستان 1402 به 44 درصد رسید در حالیکه این رقم برای بهار 1402 در حدود 53 درصد بوده است.

مقدار تولید شرکت

مقدار تولید شرکت در 6 ماهه نخست 1401، 389 هزار تن است. این رقم برای سال 1402 به 482 هزار تن رسید که رشد 24 درصدی تولید را نشان می دهد.

با توجه به مصرف بالای گاز برای تولید آهن اسفنجی شرکت در زمستان برای تولید ممکن است دچار مشکل شود، همانطور که در نمودار بالا مشخص است در دی و بهمن سال 1401 مقدار تولید افت قابل توجه داشته است.

مقدار فروش

مقدار فروش شرکت در شش ماهه نخست سال جاری به 461 هزار تن رسید در حالیکه این رقم برای مدت مشابه سال گذشته 364 هزار تن است.

نرخ فروش

نرخ فروش آهن اسفنجی در سال 1402 نسبت به سال 1401 رشد قابل توجه ای داشته است که در سود سازی شرکت تاثیر زیادی دارد. به طور میانگین نرخ فروش در سال 1402 به نسبت سال 1401 رشد 40 درصدی داشته است.

مبلغ فروش شرکت

مبلغ فروش شرکت در سال 1402 رشد بسیار بالایی نسبت به 1401 داشته است. در 6 ماه نخست 1402   به طور میانگین حدود 115 درآمد شرکت نسبت به 1401 رشد داشته است.

رشد درآمد شرکت ناشی رشد خوب نرخ فروش و رشد 25 درصدی مقدار فروش است.